2023年11月厄瓜多經濟及商情摘要報告

2023年11月厄瓜多經濟及商情摘要報告

經濟情勢：
1. 根據厄瓜多央行數據，至2023年底厄國經濟成長為5%，2024年經濟成長則僅0.8%。通膨方面，今年為2.56%，明年預估2.07%。
2. 宇宙報(El Universo)根據經濟專家資料報導指出，至本年10月，厄國財政赤字超過32億美元，預估至本年底，情況將惡化(達50億美元)。另至11月17日，政府財政資金僅8億美元，為2016年以來的最低水平，將導致11月和12月的工資支付面臨風險。經濟和財政部長Juan Carlos Vega在會晤拉丁美洲開發銀行(CAF)等多邊金融組織時，洽請支持Noboa總統提出之創造就業、成長和經濟復甦方面的相關計畫。
3. 據厄國中央銀行的資料，Daniel Noboa總統10月當選後，國家風險(海外市場認為厄瓜多未能履行其義務)明顯上升，本月曾達2千多點，歸因於：(1)若無法獲得國外經濟資源，在2026年或2027年可能暫停償還債務、(2)國會中執政黨與最大在野黨(公民革命黨)對遵守債務償還方面的爭議及(3)市場對原油價格下跌的擔憂。
4. 厄國公共債務至2023年8月約752億美元，占GDP之62%，較2021年前總統拉索接任時之71%為少，2024至2025年預估需償還外債將達53億美元，新政府勢必繼續舉債。
5. 由於聖嬰現象將對厄瓜多經濟生產力及社會環境造成影響，儘管政府仍有60億美元的儲備金，但不得不關閉ITT油田，導致超過10%的石油產量停產，Daniel Noboa總統本月上任後向國會提交兩項緊急經濟法案(緩解電力吃緊及財政赤字)。AND黨國會議員Jonathan Parra表示，這兩項提案將有可能解決高達100億美元的財政赤字。稅改則將促進就業機會，鼓勵投資，這是N總統的政府與雇主雙贏的“零稅收”施政理念：減少向雇主徵稅，創造就業機會，刺激經濟發展。
6. 根據巴克萊投資銀行報告指出，厄瓜多目前面臨的挑戰是「因政治風險認知及債務支付能力所產生的不信任感」。Daniel Noboa總統曾表示，如果厄國無法增加公共收入，將在2026年或2027年面臨公共債務違約的風險，國家風險度因而提升。財政政策觀察站(OPF)亦呼應N總統的說法，建議新政府嚴陣以待。厄國經濟學家larry Yumibanday則指出，新政府將在2024年面臨約55億美元的財政赤字，債務25億美元，估計需80億美元融資來支撐厄國經濟，倘再受聖嬰現象影響，所需融資將達100億美元。
7. 根據國家統計和普查局(INEC)的資料，時隔十個月，厄瓜多通膨再次為負值，10月通膨率-0.18%，1-10月累計通膨73%，全年通膨1.93%，低於2022年10月通膨率0.12%、累計通膨率3.58%及年通膨率4.02%。厄瓜多政治經濟研究所表示，通膨率下降可能反映民眾對社會不安全感，以至減少消費、逛街，而企業和一般經濟活動也受到影響。
金融、保險業：
1. 厄國政府在2022年10月與世界銀行簽署「中小微型企業生產性融資信貸協議」提供3 億美元的融資，11月國家金融公司(CFN)已收到第一筆金額5億美元，民眾可透過全國各地的私人金融機構申請信貸，強化商業生產並擴大就業機會。資料顯示，CFN在2023年與多邊組織的信貸協議共獲得6億美元資金。
2. 厄瓜多社會社保局(IESS)被積欠的債務超過100億美元，其中醫療49億美元、勞工退休金44億美元、職業風險5,730萬美元、農民保險5.69億美元及增值稅(IVA)退稅。儘管拉索前政府已編列預算21.18億美元支應，但最後預算僅19.81億美元，仍有短缺，成為Noboa新政府必須面對的財政難題。
能源業：
1. 能源礦業部指出，厄國因聖嬰現象電力面臨供應不足之情況，自本月執行減電措施，但由於哥倫比亞將出售450兆瓦電力，厄國電力供給因此可減緩約50%，並將逐漸恢復正常。根據基多商會(CCQ)的資料，停電造成商業部門每小時損失約1,800萬美元。惠夜基商會執行會長Juan Carlos Díaz則指出，厄瓜多供電問題4年前就為人所知，間接影響投資，2023年上半年外國投資1億美元，與2022年同期的8.1億美元相比暴跌87%，跌幅最大是建築業（-150萬美元）和製造業（-120萬美元）。
2. 為保障供電正常化，能源部與Energyquil公司簽署「安裝、營運和維護火力發電廠」特許權合約。該公司擁有四台機組，每台容量48兆瓦(MW)，將安裝在惠夜基市，其中兩台將自12月開始供電，其餘兩台2024年2月供電。
3. 厄瓜多自2018年1月起對工業部門晚間10點至上午 8 點電能實行補貼政策，電價每千瓦/小時05美元，能源部本月宣布取消該項優惠，電價每千瓦/小時恢復至0.075美元。出口工會（Cordex）表示，電價上漲將導致生產成本增加10%，出口業勢必受到影響，減弱競爭力並造成就業不穩定性，8,000個就業機會將面臨風險。
投資：
1. 厄瓜多知名食品公司Vita Alimentos在Carchi省北部城市Tulcán投資400萬美元設廠，包含購買生產無菌、可回收的包裝飲料系列的包裝機，如牛奶、燕麥片和奶油等包裝盒，將採用來自FSC®認證的森林植物可再生材料製成，生產後240多天內可保持飲料的品質和風味，該公司提倡環境保護和永續發展，預測年產量將達1,200萬公升。
2. 根據生產部資料，2023年7月至今，厄政府17份投資合約，金額達79億美元，加上今年上半年的8.72億美元(17份合約)，總計17.51億美元。近5年來簽署的投資合約金額：9.92億美元(2018)、11.67億美元(2019)、5.88億美元(2020)、21.58億美元(2021)、32.01億美元(2022)。
經貿：
1. 憲法法院已批准「厄中自由貿易協定」，續將交由11月17日正式成立之新國會同意後生效。
2. 美國參議院在2022年3月提出「厄瓜多創新與發展法案(IDEA)」法案，本月眾議院再次提出IDEA。根據美厄經貿資料，2022年厄對美進口總額4億美元，顯示厄瓜多經濟是否健康對美國利益的重要性。IDEA生效後，厄出口到美國的96%產品將享關稅優惠。
經濟論壇：基多市於11月10日舉行婦女經濟論壇 (WEF)，與會者來自阿根廷、巴西、哥倫比亞、智利、厄瓜多、秘魯、巴拉圭、墨西哥、哥斯達大加、巴拿馬、多明尼加、美國和西班牙等國，會中分析性別和平等問題，另有關創新、商業、健康和永續發展的小組活動超過39個。新政府外長Gabriela Sommerfeld及知名女企業家Isabel Noboa等多位傑出婦女亦出席。根據工業與生產商會的數據，至2023年底止，厄國女性非經濟活動人口將達70%，男女薪資差距平均20%。世界婦女經濟論壇2015年在印度設立，至今影響150個國家超過50萬名女性，本次是第三次在厄瓜多舉辦。
勞工與就業：
1. 國家勞工和工資委員會(CNTS)11月9日舉行會議，就提升目前工資450美元進行協商。根據統計，2023年拉丁美洲各國最低工資(美元)依序如下：哥斯大黎加650、智利和烏拉圭均為550、厄瓜多450、瓜地馬拉391 美元、墨西哥85、薩爾瓦多359.16、阿根廷：338.09、宏都拉斯329、巴拿馬：326、玻利維亞325.8、巴拉圭313.92、秘魯281、哥倫比亞274.24、巴西264.87、多明尼加245.47、委內瑞拉5.4。
2. 根據勞工部的數據，今年下半年新增就業人數部分，8月57,657人、9月66,602人及10月52,988人(男性占36,029人，女性16,959人)，與2022年10月29,784相比，成長79%。各行業就業人數依序為：農牧業、林業、漁；批發及零售；修理車輛；行政和服務；製造業；建築業；專業、科學和技術；教學；住宿和餐飲；運輸及倉儲；金融和保險；保健和社會援助；資訊和通信及礦山和採石場的開採。同時，根據勞工部的數據，本月也有75.602人被解雇，與2022年10月數字60,458相比，增加20.03%。
3. La Rioja國際大學(UNIR)舉辦第七屆拉丁美洲線上招聘會，共有125家企業參展，其中48家來自哥倫比亞，其次厄瓜多36家、墨西哥10家、秘魯3家和其他國家28家，登記人數7,821人中，將近一半為厄瓜多人。最受歡迎的工作依序是電腦和電信；貿易和銷售；財務、會計和稅務；營銷、媒體和廣告；醫療保健、製藥業和健康。虛擬展參觀人數總計超過68,000人次，創歷史記錄。
汽車業：
1. 厄瓜多保險公司聯合會指出，厄國車輛事故率長期維持在54%左右，今年7月高達75%，致保險公司至今年第三季，損失累計達1,500萬美元。
2. 由於經濟成長趨緩緩和治安惡化，汽車產業銷售受到影響。根據厄瓜多汽車公司協會(Aeade)的數據，今年1月至10月，新車銷售量113,148輛，比2022年同期增長5%。其中，10月為10,464輛，與2022年同月(11,165輛)相比下降6.3%。下降幅度較大汽車為商用車(貨車、巴士和卡車)8%，2022年10月售出1,297輛，今年10月減少100餘輛。上述不安全因素也造成汽車保險成本提高，至2023年第三季，保險市場損失金額達1,500萬美元，比去年同期增加400萬美元。
旅遊業：秘魯出口和旅遊促進委員會(PromPerú)稱，至本年10月底，該委員會在基多和惠夜基二城市舉辦的商業和旅遊圓桌會議及相關活動共計232次，商業交易潛力超過7萬美元，較2022年交易金額24.8萬美元為高；厄瓜多為秘魯主要觀光客來源國，在全球排名第三，拉丁美洲位居第二。今年1月至9月，秘魯的厄瓜多觀光客達175,423名，較去年同期101,206名成長73%。
農業：
1. 香蕉：
  - 厄國約有5,323位蕉農，7,568個農場，總面積5萬公頃，為25萬多人創造就業機會，每年出口額超過30億美元。今年1月至10月，厄瓜多出口水果430萬噸，其中香蕉部分已簽署2,198件買賣合約。
  - 為白蝦、石油礦業產品外，出口量次高的產品，至本年8月銷售額為72 億美元，銷售量1月至9月為2.73億箱，較2022年同期成長6.41%。
  - 厄中、厄韓簽署自由貿易協定後，香蕉出口至中國的10%關稅將在十年內降低，至韓國的30%的關稅將在五年內降低。厄瓜多香蕉產業已成為保障全球產品永續和安全供應鏈的基礎。
  - 在市場方面，出口地區包含歐洲、北美、亞洲、非洲和中東等63國，歐盟是厄瓜多水果的第一大出口地，占出口額60%，第二及第三分別為俄羅斯20.93%及中東14.95%。
  - 本年每箱最低價格5美元，至2024年價格因生產商及出口商爭論不休，農業部與香蕉生產及出口商協會共同宣布為6.85美元。
  - 出口與投資促進合作社(Corpei)執行總裁Para Eduardo Egas指出，蝦類出口額(61.33億美元)幾乎是香蕉的三倍，成功因素之一是價格擺脫國家制定的魔咒。因此，政府制定價格對業者是一把雙面刃，一方面可與全年只談判一次的美國和歐洲市場簽訂買賣合約，但競爭對手如哥斯大黎加、哥倫比亞、巴拿馬、瓜地馬拉等國以國際環境變動因素訂價，將對厄國造成壓力。
  - 香蕉出口商協會(AEBE)執行董事José Antonio Hidalgo指出，協會四分之三的成員面臨三大問題：綁架/勒索、貨物污染和設備被盜。在第三季中，損失估計28萬美元，若情況持續，每年損失金額將達112萬美元。該協會因此與國家警察、國稅局共同發起「讓我們伸出援手，正確購買，利用香蕉的未來」活動，持續到2024年2月。
  - 來自哥倫比亞、秘魯、莫三比克、菲律賓和厄瓜多等國及德國技術合作組織(GIZ)的香蕉病蟲害專家在El Oro省舉辦「香蕉病蟲害研討會」，針對厄瓜多、哥倫比亞和秘魯之間約260,000公頃農地出現的鐮刀菌4號推動監測計畫，也提供8,000名生產者和蕉農相關病害管理培訓。厄國對該項病菌之防治與研究，每年投資達900萬美元。
2. 火龍果：為厄瓜多出口成長最快的水果，2023年1-5月出口額達6,200萬美元，較2022年成長90%。
3. 玉米：根據農牧部的資料，厄國每年對硬黃玉米的需求量為1,460,000噸，但國內產量僅可滿足年需求量的85%至90%，由於硬黃玉米是生產動物蛋白(如雞肉、豬肉和雞蛋)行業所需平衡的飼料來源，厄瓜多平衡食品生產者協會(Aprobal)、平衡食品生產者協會(Afaba)、厄瓜多養豬戶協會(ASPE)和厄瓜多國家家禽養殖者公司(Conave)共同發出警告聲明，2024年2月至3月間可能出現草料短缺，糧食安全將面臨風險。
4. 養蝦業：國家水產養殖商會(CNA)指出，厄國水產業競爭力已處於最低水平，取消電能補貼政策將對蝦類業者是一波新的打擊，2022年12月拉索總統亦曾下令取消生產面積超過30公頃農場的柴油補貼，影響全國82%的養蝦業者，每磅蝦受影響價格16美元。
5. 飼料：根據食品平衡生產商協會(Aprobal)的數據，厄國牲畜家禽、豬、牛和寵物)及蝦類飼料公司總計200多家，預估2023年銷售成長率將為4%，其中牲畜飼料成長10.1%，蝦飼料3%。該產業年產值約46 億美元，占厄瓜多GDP的4%。另在銷售額方面，根據國家水產養殖商會(CNA)的報告，2022年蝦子出口超過70億美元，家禽18億美元，豬肉5億美元，總計93億美元，占厄國GDP的8%。